Был ажиотаж вокруг инвестирования в ETF. Я хочу сейчас инвестировать 2-3 лакха рупий в рынки. Мне стоит выбрать акции, ETF или традиционные паевые инвестиционные фонды? Пожалуйста, дайте совет.
Саманта Д., Калькутта
Ответ Амара Рану, руководителя отдела инвестиционных продуктов и аналитики компании Anand Rathi Shares and Stock Brokers
Биржевой фонд (ETF) — это тип инвестиционного инструмента, объединяющего набор ценных бумаг, таких как акции или облигации, в один фонд. ETF предназначены для отслеживания эффективности определенного индекса, сектора, товара или класса активов. Одним из ключевых преимуществ ETF является то, что его можно покупать и продавать на фондовой бирже, как и отдельные акции. Это дает инвесторам гибкость в торговле ETF в течение торгового дня по рыночным ценам.
Паевые инвестиционные фонды — это инвестиционные инструменты, которые торгуются только один раз в день, как правило, после закрытия рынка, по чистой стоимости активов (NAV) фонда. Это означает, что инвесторы могут покупать или продавать акции паевых инвестиционных фондов по цене, которая отражает общую стоимость активов фонда, деленную на количество акций в обращении. NAV рассчитывается в конце каждого торгового дня на основе цен закрытия базовых инвестиций фонда.
ETF гибкие и недорогие, но если вы выбираете активно управляемые паевые инвестиционные фонды с умом, они обеспечивают альфа или доходность выше рыночной. По сравнению с пассивно управляемыми биржевыми инвестиционными фондами (ETF), опытные управляющие фондами лучше способны выявлять дисконтированные активы и выбирать время для инвестиций. Однако стоимость этого потенциала выше, поэтому крайне важно выбирать фонды с опытными командами управления и солидной историей.
Можно сказать, что активно управляемые взаимные фонды могут быть лучшим выбором, если вам нужно экспертное управление и более высокая потенциальная доходность по сравнению с эталоном. ETF являются хорошим вариантом, если вам нужна большая гибкость и эталонная доходность.
В Индии инвесторы могут воспользоваться множеством преимуществ, предлагаемых как биржевыми инвестиционными фондами (ETF), так и паевыми инвестиционными фондами. Выбор между этими двумя вариантами инвестиций зависит от индивидуальных предпочтений и инвестиционных целей. ETF известны своими низкими издержками и преимуществами диверсификации, в то время как паевые инвестиционные фонды охватывают ряд классов активов и предлагают потенциал для безналоговой прибыли в долгосрочной перспективе.
Вот основные различия между ETF и ПИФами
Когда дело доходит до того, как они покупаются и продаются, биржевые фонды (ETF) и взаимные фонды имеют явные различия. ETF, как и акции, могут активно торговаться на биржах, предоставляя инвесторам гибкость в покупке и продаже по своему усмотрению. Напротив, паи взаимных фондов обычно покупаются напрямую у фондового дома, хотя они также могут быть котированы на биржах.
ETF не имеют минимального периода блокировки, что позволяет инвесторам свободно торговать без ограничений. С другой стороны, паи ПИФ часто имеют минимальный период блокировки, и их преждевременная продажа может привести к штрафам.
Еще одним ключевым отличием является то, что ПИФы активно управляются профессионалами, тогда как ETF представляют собой пассивные инвестиции, которые просто отслеживают динамику индекса.
Индексы и активы
ETF обычно отслеживают такие индексы, как Nifty 50 или BSE Sensex, обеспечивая доступ к различным компаниям из разных секторов.
Для сравнения, взаимные фонды предоставляют доступ к ряду классов активов, таких как акции, долговые обязательства и гибридные опционы. Ключевое различие между ETF и взаимными фондами заключается в налогообложении прибыли. Краткосрочная прибыль от взаимных фондов (инвестированных на срок менее одного года) облагается налогом по более высокой ставке, чем ETF. С другой стороны, прибыль от взаимных фондов, удерживаемых более года, не облагается налогом, в то время как прибыль от ETF, удерживаемых более года, облагается налогом по более низкой ставке, чем взаимные фонды.
