За последнее десятилетие в Индии наблюдается замечательный всплеск инвестиций в розничную торговлю, а фолио взаимного фонда пересекают отметку в 17 крор с начала 2025 года. Но за этим растущим энтузиазмом создания богатства заключается в тревожной реальности: миллионы индейцев среднего класса борются за баланс инвестиций, сбережений и растущего бремени долгов.
Когда Рохит, 32-летний руководитель по маркетингу в Дели, проверил свой банковский баланс в прошлом месяце, он замерз. Его экономия достигла нуля, хотя его зарплата была приличной. Причина? Он тратил почти половину своего ежемесячного дохода на EMI — и даже не осознал этого.
«Сначала я думал, что я просто плохо с деньгами. Оказывается, я не одинок», — признался он.
По словам CA Abhishek Walia, консультанта по налогу и личным финансам, такие истории, как Rohit’s, становятся все более распространенными во всем среднем классе Индии. «Мы тихо тону в долгах. Люди зарабатывают больше, чем когда -либо, но также заимствуют больше, чем когда -либо», — написала Валия в посте на LinkedIn.
Данные подтверждают его наблюдение. Долговый долг в Индии взлетел до 42% ВВП в первом квартале 25 финансового года — самый высокий за всю историю по сравнению с 35% до пандемии. Несотативные кредиты, включая кредитные карты, личные кредиты и схемы покупки, теперь платят позже (BNPL), теперь составляют ошеломляющие 32,3% ВВП.
«Это ясно показывает, что культура смахивания реальна. Сегодняшняя личная ссуда — это всего лишь несколько поступок на приложении», — сказала Валия. «Кредитные карты находятся почти в каждом кошельке, даже если у человека нулевой экономии».
Последствия уже появляются в банковских данных. Повышение по умолчанию, особенно в микрочеждении и личных кредитах, сигнализируют о растущем финансовом стрессе.
Долг петля
Валия объяснила, сколько домохозяйств среднего класса попадает в порочный цикл:
→ Заработать → Заимствование → Поплатить → Повторите → Без экономии → снова проведите.
«Внезапно вы платите EMI за все — ваш телефон, ваш диван, свою свадьбу, даже продукты», — отметила Валия. «И одна небольшая чрезвычайная ситуация — медицинский счет, потеря работы — может отбросить всю вашу систему с равновесия».
Почему это должно беспокоиться о людях за пределами отдельных домохозяйств? «Меньшая экономия означает меньше возможностей для инвестирования», — предупредила Валия. «Высокие EMI не оставляют места для чрезвычайных ситуаций. И растущие дефолты могут поразить банки, фондовые рынки и общую экономику. Это не просто личная проблема — это макроэкономический риск».
Финансовая свобода
Но это не все гибель и мрак. Валия считает, что индейцы среднего класса могут вытащить себя из этой долговой спирали. «Живая зарплата до зарплаты — это не финансовая свобода», — сказал он. «Вы должны вернуть контроль».
Вот его совет:
> Отслеживайте свой долг: «Знайте точно, сколько вы должны, кому и почему. Не просто продолжайте платить EMI слепо».
> Построить подушку: «Даже сэкономить 500 фунтов стерлингов в месяц в аварийный фонд — это начало. Он создает дыхательную комнату для неожиданных расходов».
> Избегайте заимствования в образе жизни: «Заимствование, чтобы выжить, как для образования или медицинских потребностей, отличается. Заимствование, чтобы произвести впечатление на людей — это ловушка».
> Инвестируйте умнее: «Медленно строить инвестиции в паевые инвестиционные фонды, PPF и акции. Скидки — отличный способ начать, не чувствуя, как уколоть».
Валия добавила, что нормализация финансового стресса не должна быть новой нормой среднего класса. «Мечта среднего класса не предназначена для того, чтобы быть долговой ловушкой. Пришло время перестать носить финансовый стресс, как значок чести, и начинаем создавать реальную финансовую безопасность»,-сказал он.
Для Рохита пробуждение пришел как раз вовремя. Сейчас он сокращает ненужные EMI, начиная небольшой чрезвычайный фонд и планирует свой первый глоток. Как он выразился: «Я наконец чувствую, что возвращаю свою свободу».
