Ни для кого не секрет, что систематические инвестиционные планы (SIP) в схемах взаимных фондов защищают инвесторов от волатильности рынка и со временем создают богатство. Однако это легче сказать, чем сделать. Существует множество сложностей, таких как воздействие SIP на отраслевые фонды из-за своей специфики или неэффективность схем малой или большой капитализации, что может привести к длительным периодам доходности ниже среднего.
Итак, кто лучше, чем Сунил Субраманиам, управляющий директор Sundaram Mutual Funds, и его преемник Ананд Радхакришнан, сможет объяснить тонкости SIP?
Лучше ли инвестировать в один SIP, чем инвестировать в несколько схем?
«Нет, всегда диверсифицируйте», — советует Субраманиам, который уходит на пенсию в этом месяце после почти двух десятилетий работы в Sundaram Mutual Funds. Этот фонд со штаб-квартирой в Ченнаи, активы под управлением которого составляют более 72 000 крор рупий, является дочерней компанией, находящейся в полной собственности одной из старейших и наиболее уважаемых небанковских организаций Индии, Sundaram Finance Limited.
Итак, какова наилучшая частота для SIP: ежемесячно, еженедельно или ежегодно?
Субраманиам предлагает «ежемесячный вариант лучше всего», потому что доходы большинства людей являются ежемесячными, и большинство доходов от аренды, вероятно, также являются ежемесячными. «Диверсификация на более короткие периоды, чем месяц, на самом деле не добавляет особой ценности. Людям нравится усреднять ежедневно, еженедельно и т. д., но ежемесячного вполне достаточно», — говорит Субраманиам, ранее работавший в Государственном банке Индии, American Express. Банк и Банк Америки.
Он также добавляет: «У вас могут быть разные даты месяца для ваших SIP. Например, вы можете начать некоторые SIP 5-го, некоторые 10-го, некоторые 20-го и некоторые 25-го числа. Итак, у вас есть пять дат в месяц, когда вы регулярно инвестируете. Все это происходит ежемесячно, но распределяется по пяти дням в месяце. Это легче контролировать, чем делать еженедельные SIP, когда вы фактически покупаете каждую неделю».
Помимо частоты инвестирования в SIP, существуют определенные стратегии, соблюдение которых приводит к лучшему результату. «Объединение ваших SIP с вашим доходом всегда полезно. Концепция усреднения стоимости — это еще одна стратегия, которая может помочь улучшить вашу инвестиционную игру», — советует он.
Существует еще одна стратегия установки среднего значения вашего SIP за предыдущий год в качестве эталона: «Итак, каждый раз, когда значение вашего SIP за предыдущие 12 месяцев снижается, вы удваиваете свой SIP. Потому что тогда происходит коррекция рынка; вы на самом деле помогаете своему SIP еще больше повысить эффективность усреднения затрат в рупиях. Итак, это постоянная переоценка, так что вы либо увеличиваете, либо уменьшаете», — советует Сунил.
Он также упоминает о преимуществах инвестирования большего количества средств в нестабильный сегмент рынка и меньшего вложения в элемент безопасности рынка. Опираясь на это, Ананд Радхакришнан, преемник Sundaram Mutual Fund на посту генерального директора и управляющего директора, говорит: «Я бы посоветовал направлять большую часть своих денег в основные категории».
Радхакришнан, который ранее работал во Франклине Темплтоне в Индии в качестве директора по инвестициям, подробно останавливается на основных категориях фондов, в которых хорошо представлены фонды с большой, средней и малой капитализацией, которые, по сути, имеют гибкую капитализацию и мультикапитализацию.
Что касается секторов, которые получают больше всего инвестиций SIP, говорит Радхакришнан, то отраслевые фонды не привлекают много SIP, а в основном используются для входа и выхода из сделки. Напротив, основные фонды, такие как гибкая капитализация, большая капитализация, мульти-кап и малая капитализация, чаще всего используются для структурных сбережений. Еще один совет для вкладчиков.
Наблюдается восходящая тенденция: инвесторы, не склонные к риску, инвестируют в SIP, что усиливает эффект снежного кома. Далее Сунил добавляет: «Доля взаимных фондов в банковских депозитах в 2010 году составляла около 13,7%; сегодня это 27%».
Ну вот. Как говорится, успех порождает успех; все больше и больше людей делают ставку на взаимные фонды, а не на низкодоходные депозиты.
