В то время как инвесторы борются с геополитической напряженностью, устойчивой инфляцией, изменением процентных циклов и опасениями по поводу глобального роста, консультанты по благосостоянию все больше подчеркивают важность создания портфелей, которые могут противостоять различным рыночным условиям, а не пытаются предсказать следующий кризис.
Эксперты говорят, что «всепогодный портфель», разработанный для достаточно хорошей работы в различных экономических условиях, может помочь инвесторам преодолевать неопределенность, сохраняя при этом сосредоточенность на долгосрочных целях.
«Рынки часто справляются с плохими новостями лучше, чем с неопределенностью», — сказал Анкит Джайн, соучредитель и директор Growthvine Capital. «Проблема возникает, когда существуют противоречивые сигналы и постоянно меняющиеся повествования. В таких ситуациях инвесторы могут сосредоточиться только на том, что находится под их контролем. Это включает в себя распределение активов и диверсификацию».
Акционерный капитал остается двигателем
По мнению экспертов, акции должны продолжать составлять наибольшую часть долгосрочных портфелей, поскольку они исторически приносили доходность, превосходящую инфляцию.
«Акционерный капитал обеспечивает прибыль в периоды сильного роста и стабильной инфляции, а когда торговая напряженность ослабевает или геополитические страхи утихают, фондовые рынки быстро и сильно растут», — сказал Джайн.
ОБЯЗАТЕЛЬНО ПРОЧИТАЙТЕ: Почему Раамдео Агравал из Motilal Oswal считает, что пассивное инвестирование будет набирать популярность
Точное распределение зависит от возраста инвестора, его финансовых целей и склонности к риску. Молодые инвесторы с длительными инвестиционными горизонтами могут позволить себе поддерживать более крупные инвестиции в акции, в то время как те, кто приближается к пенсионному возрасту, могут предпочесть более консервативный подход.
Амит Сури, основатель и генеральный директор AUM Wealth, говорит, что инвесторы часто совершают ошибку, выбирая между ростом и безопасностью, хотя на самом деле им нужно и то, и другое.
«Идеальный баланс зависит не столько от рыночных условий, сколько от личных финансовых целей и инвестиционных горизонтов», — сказал он.
Почему эксперты рекомендуют держать золото
Золото традиционно выступало в качестве защиты от инфляции, колебаний валютных курсов и геополитической неопределенности.
«Всякий раз, когда возрастает неопределенность, золото движется. Оно также действует как защита от инфляции и валютного хеджирования», — сказал Джайн.
Он рекомендует выделять 10-15% портфеля на золото, утверждая, что даже относительно небольшое воздействие может иметь существенное значение в периоды стресса.
Желтый металл исторически хорошо себя зарекомендовал во время кризисов и периодов повышенной инфляции, обеспечивая преимущества диверсификации, когда акции испытывают трудности.
ОБЯЗАТЕЛЬНО ПРОЧИТАЙТЕ: Почему искусственный интеллект, солнечная энергия и электромобили могут поддерживать рост цен на серебро, несмотря на обвал на 44% в 2026 году
Долг обеспечивает стабильность и ликвидность
Хотя долговые инструменты, возможно, не приносят самой высокой доходности, они играют решающую роль в сохранении капитала и обеспечении гибкости во время рыночных спадов.
По мнению Джайна, долг становится особенно полезным, когда экономический рост замедляется и центральные банки начинают снижать процентные ставки.
Инвестиции с фиксированным доходом также обеспечивают предсказуемый доход и помогают снизить волатильность портфеля.
Сури отметил, что наличные и ликвидные активы одинаково важны, поскольку они обеспечивают гибкость и могут помочь инвесторам воспользоваться коррекцией рынка, не принуждая их продавать долгосрочные инвестиции.
Диверсификация – это ключ к успеху
Эксперты подчеркивают, что ни один класс активов не демонстрирует лучших показателей каждый год.
«Есть периоды, когда акции блестят, периоды, когда облигации превосходят по доходности, и периоды, когда золото обеспечивает лучшую защиту», — сказал Сури. «Диверсифицируя классы активов, сектора, географические регионы и стили инвестирования, инвесторы снижают риск того, что одно событие нанесет значительный ущерб их благосостоянию».
ОБЯЗАТЕЛЬНО ПРОЧИТАЙТЕ: PPF против банковских FD против долговых фондов: насколько вырастет 10 лакхов рупий за один год?
Международные акции, REIT и InvIT могут еще больше усилить диверсификацию и обеспечить защиту от валютных рисков.
В конечном счете, эксперты говорят, что цель всепогодного портфеля состоит не в том, чтобы предсказать следующий кризис, а в том, чтобы продолжать инвестировать в течение рыночных циклов.
«Всепогодное портфолио не рассчитано на победы каждый сезон», — сказал Сури. «Он предназначен для того, чтобы инвесторы оставались финансово подготовленными, эмоционально комфортными и инвестировали достаточно долго, чтобы получить выгоду от возможности начисления сложных процентов».
ОБЯЗАТЕЛЬНО ПРОЧИТАЙТЕ: Золото упало на 25%! Продавать, держать или покупать больше? Эксперты говорят, что это падение может быть…
