Среди нынешнего рынка падение рынка некоторые инвесторы сталкиваются с дилеммой о том, следует ли продолжать свои систематические инвестиционные планы (SIP) в схемах взаимных фондов средней и малой капитализации. В 2025 году у Nifty 50 наблюдается снижение примерно на 2 процента, в то время как индекс Nifty Midcap 150 упал на 7 процентов, а индекс Nifty Smallcap 250 на 9 процентов.
Инвесторы, которые выиграли от сильного восходящего тренда в этих секторах, застигнуты врасплох, когда цены внезапно упали. Оглядываясь назад на исторические показатели взаимных и средних взаимных фондов, становится очевидным, что определенные годы стали серьезными проблемами, только для восстановления в последующий год.
В сообщении в социальных сетях B Падманабан, CFP, специализирующийся на инвестициях в середине и малого, подчеркнул важность того, чтобы оставаться приверженным долгосрочным инвестициям, несмотря на краткосрочную волатильность рынка. Инвестиции следует рассматривать как долгосрочные обязательства, которые охватывают десятилетия, даже через периоды неопределенности.
Предоставляя иллюстрацию, Падманабан объяснил, что если человек начал инвестировать в акции с малой капитализацией всего за год до первого блокировки Covid-19, их глоток рупий. 10 000 за год будет варьироваться от рупий. 72 903 до рупий. 94,338 во время пандемии. Тем не менее, инвесторы, которые продолжили свой SIP через год, испытывали доходность от 33,65% XIRR до 69,2% XIRR, демонстрируя устойчивость и прибыльность инвестиций в небольшую капитализацию. Недавняя рыночная коррекция более 20% в секторе малой капитализации привела к колебаниям 6-летней прибыли между 16,55% и 32,46%.
Анализ этих данных подчеркивает волатильность инвестиций с малой капитализацией, но также подчеркивает потенциал для значительных вознаграждений. Критики, которые недооценивают небольшие ограничения, часто упускают из виду свое основное поведение и возможность существенной долгосрочной прибыли.
Инвестиции в небольшую капитализацию во время рыночных провалов
Фонды акционерного капитала с малой капитализацией являются привлекательным вариантом для инвесторов, стремящихся достичь амбициозных долгосрочных финансовых целей. Однако распределение времени на этот класс активов может быть сложным. В периоды быстрого роста рынка эксперты часто предостерегают от инвестиций в небольшую капитализацию, поскольку они могут быть более восприимчивыми к спадам рынка. Недавно Санкаран Нарен, главный инвестиционный директор ICICI Prudential Mutual Fund, посоветовал инвесторам полностью выходить из акций с малой капитализацией и средней капитализацией.
Предупреждающие советы Naren побудили инвесторов переоценить свои портфели и сократить воздействие на эти борющиеся сектора. Он отметил, что некоторые инвесторы полагаются на систематические инвестиционные планы (SIP), чтобы смягчить волатильность, инвестируя в небольшие компании. Тем не менее, импульс этих акций ослабел, падая ниже их ежедневных скользящих средних. Нарен рекомендовал изучить альтернативные варианты, такие как гибридные схемы или фонды с несколькими ассоциациями для диверсификации.
Инвестиции и время
Фонды с малой капитализацией предлагают более широкий выбор акций по сравнению с фондами с большой капитализацией или средней капитализацией. Инвестируя в фонды капитала с малой капитализацией, инвесторы могут определить фиксированное распределение и поддерживать последовательность в своем портфеле.
Инвестиции в фонды с малой капитализацией во время пика на бычьем рынке могут быть рискованными из-за их склонности испытывать нестабильные колебания стоимости. За последние 15 лет Nifty Smallcap 250 показал потерю 41% в худшем году, а прибыль на 136% в лучшем году на роликом на однолетнее возвращение. Для сравнения, Nifty Midcap 150 потерпел 32% в худшем году, в то время как изящные 100 показали снижение на 29%.
Nifty Smallcap 250 потерпел убытки в 35% случаев за последние 15 лет, в то время как у Nifty 100 были потери только в 17% случаев. Тем не менее, индекс SmallCAP обеспечил среднегодовую доходность катания в 19,5% по сравнению с 14% изящных 100.
Во время недавнего спада на рынке Nifty Smallcap 250 упал примерно на 14% от своего пика, согласуясь с снижением индекса Nifty 100.
Фонды Smallcap в вашем портфеле
В вашем портфеле, если у вас в настоящее время нет ассигнований на фонды с малой капитализацией, это может быть мудрым решением начать инвестировать сейчас, так как некоторые из исправлений уже имели место. Однако из -за потенциала для дальнейшего недостатка рекомендуется рассмотреть маршрут систематического инвестиционного плана (SIP).
При инвестировании в фонды с малой капитализацией и средней капитализацией через SIP с 3-5-летним инвестиционным горизонтом этот опыт может быть не таким приятным или полезным, как предполагалось. Рекомендуется иметь более длительный горизонт 8-10 лет или более при инвестировании в эти средства для достижения значительной доходности SIP. Эта стратегия позволяет получить преимущества соединения и помогает смягчить риск с помощью функции SAP-средств на рупию.
Чтобы максимизировать преимущества SIP, крайне важно поддерживать долгосрочный инвестиционный горизонт, выбирать средства, которые соответствуют вашей терпимости к риску и финансовым целям, и остаются дисциплинированными в вашем инвестиционном подходе. К сожалению, многие инвесторы не следуют этим руководящим принципам и часто участвуют в панических продажах.
Для инвесторов с долгосрочным мышлением, оставшиеся инвестиции и воздержание от принятия решений по продаже в периоды высокой волатильности последовательно демонстрировали свои преимущества на протяжении всей истории.
Чтобы получить воздействие на небольшие капы, инвесторы могут выбрать либо фонды Flexi-Cap, либо выделенные фонды с малой капитализацией. Выделенные фонды с малой капитализацией предпочтительнее тех, кто ищет высокую прибыль, поскольку фонды Flexi-Cap могут снизить воздействие на малый капитал, поскольку они увеличивают активы под управлением. Менеджеры Flexi-Cap также могут корректировать свою экспозицию в малой капитализации на основе прогнозов волатильности на рынке, что не всегда может быть точным.
