Золото достигло нового максимума, так как беспокойство по поводу эскалационного торгового спора взвешивали умы инвесторов. Решение президента Дональда Трампа ввести тарифы на все автомобильные импорты подпитывало неопределенность. В пятницу Bullion поднялся на 0,7%, достигнув рекордной цены более 3 077 долл. США за унцию, превосходя предыдущий высокий набор всего за день ранее. В Индии цена 24-каратного золота увеличилась до 90 980 рупий за 10 граммов, что составляет 1140 рупий за 10 граммов.
В Индии наблюдается рост цен на золото, обусловленные значительными покупками центрального банка и снижением процентных ставок. Резервный банк Индии (RBI) увеличил свои запасы золота на 32,63 тонны в первой половине 25 финансового года, в результате чего общее количество до 854,73 тонн. Аналитики в следующем финансовом году являются оптимистичными в отношении золота.
Но как лучше всего инвестировать в золото.
По словам инвестиционного аналитика и CA Nitin Kaushik, Gold служит нечто большее, чем просто инвестиционная возможность. Это также представляет традиции, безопасность и изгородь от неопределенности. Каушик подчеркнул важность золота в качестве ценного инвестиционного инструмента и рекомендовал наиболее эффективный подход к приобретению драгоценного металла.
«Золото — это не просто инвестиция; это традиция, безопасность и изгородь от неопределенности. Но недавние налоговые изменения вскочили. Если вы планируете инвестировать, то, что вы должны знать», — отметил Каушик.
> Физическое золото — новые налоговые правила!
🔸 Продайте в течение 2 лет, и ваши прибыли облагаются налогом по вашей ставке доходов.
🔸 Введите более 2 лет, и вы платите 12,5% налога — не больше пособий по индексации.
> Золотые взаимные фонды — применяются те же правила
🔹 Продайте до 2 лет, и прибыль облагается налогом по вашей ставке плиты.
🔹 Через 2 года налог применяется 12,5% (инвестиции до 1 апреля 2023 года, все еще пользуются индексацией).
💡 Вывод: если вы инвестировали до апреля 2023 года, вам повезло. Если нет, переосмыслить вашу стратегию.
> Золотые ETF — новое преимущество!
✔ Продайте в течение 1 года, а прибыль облагается налогом по вашей ставке плиты (ранее этот период составлял 3 года).
✔ Держитесь за год и заплатите 12,5% налога.
💡 Вывод: ETF теперь более привлекательны для среднесрочных инвесторов.
> Суверенные золотые облигации (SGBS) — Лучший выбор?
🏦 Продайте в течение 12 месяцев, и прибыль добавляется к вашему налогооблагаемому доходу.
🏦 Удерживайте более года и заплатите 12,5% налога (без индексации).
🏦 Но если вы выкупаете с помощью RBI или держите до зрелости, прибыль полностью не облагается налогом.
💡 Вывод: SGB остаются лучшим вариантом для долгосрочных золотых инвесторов.
Лучший способ инвестировать в золото?
Что касается инвестирования вариантов, Каушик предполагает, что суверенные золотые облигации (SGB) идеально подходят для долгосрочных инвесторов, стремящихся к получению без налога. Напротив, ETF стали более эффективными для среднесрочных инвестиций. Тем не менее, физическое золото может быть менее привлекательным из -за таких факторов, как затраты на хранение, сборы и неэффективность налогов. Важно с умом оценить ваш выбор инвестиций в золото в свете этой информации.
«SGBS-идеально подходит для долгосрочных инвесторов (безналоговый рост зрелости). ETF-теперь более эффективные для среднесрочных инвестиций. Физическое золото-менее привлекательное из-за затрат на хранение, сборов и неэффективности налогов. Золото светит, но вы инвестируете мудро»,-отметил Каушик.
SGB инвестиции
SGB рассматривались как привлекательный инвестиционный выбор, предлагая инвесторам возможность владеть золотом в дематериализированной форме без необходимости в составе хранения, а также получают годовой купон в диапазоне от 2,5 до 2,75 процента.
RBI представила в общей сложности 67 транша SGB, выпустив 14,7 крор. Эти облигации перечислены и продаются в сегменте денежных средств BSE и NSE, что делает их легко доступными для розничных инвесторов, которые могут покупать и продавать их через свои счета DeMat.
В то время как SGB имеют период погашения в течение восьми лет, они поставляются с периодом блокировки пять лет. В результате инвесторы имеют возможность выкупить их после зрелости.
Раннее искупление
В апреле 2025 года инвесторы в суверенные золотые облигации (SGB) из серии III, IV и V, выпущенные в 2017-18 годах, имеют возможность выбрать раннее выкуп. Даты выкупа запланированы на 16 апреля, 23 апреля и 30 апреля. Инвесторы, которые приобрели золотые облигации в 2017-18 годах по ценам в диапазоне от 2990 рупий за грамм, в настоящее время позиционируются для достижения значительного прибыли почти 200% на грамм.
В 2015 году правительство Индии представило схему суверенных золотых облигаций (SGBS) с целью содействия альтернативной форме инвестиций в золото и снижению зависимости страны от импортного золота.
У SGB есть восьми лет с пребыванием в пребывании восьми лет, причем инвесторы выкупают свои облигации в начале пяти лет с даты выпуска. Тем не менее, большинство инвесторов предпочитают удерживать свои облигации до срока погашения, чтобы воспользоваться льготом на налога на прирост капитала. Правительство представило схему SGB в 2015 году для содействия инвестициям в цифровое золото над физическим золотом.
Несмотря на успешный запуск, который побудил людей выбирать SGB по поводу традиционных покупок золота, желаемый результат сокращения общего импорта золота не был достигнут. Почти десять лет спустя Индия по-прежнему является выдающимся импортером золота в глобальном масштабе, причем импорт общей на сумму 49 миллиардов долларов в 2023-24 финансовом году, что составляет 30% больше в годовом исчислении.
Несмотря на эту инициативу, Индия продолжает импортировать 700-800 тонн золота в год, даже когда цены растут и увеличиваются инвестиции в золотые облигации и золотые ETF.
Последняя партия SGBS была выпущена в феврале 2024 года по цене 6 263 рупий за грамм. Впоследствии схема была остановлена из -за того, что правительство, столкнувшеесь с более высокими обязательствами, поскольку выплаты облигаций превысили полученный доход.
