Исследование также показало, что 70% респондентов имеют последнее слово в отношении своих портфелей, а 90% признают, что они все еще учатся управлять богатством. Ни один из респондентов не сообщил о получении структурированного обучения для выполнения своих обязанностей по управлению активами.
Различие между участием и полномочиями становится более ясным, если принять во внимание доступ к финансовой информации. В то время как 60% респондентов сообщили о полной прозрачности семейного благосостояния, 30% имели частичную прозрачность, а 10% полагались на делегированный доступ к информации.
Среди респондентов, которые разделяют решения о богатстве с супругом, примерно две трети заявили, что их мужья принимают важные инвестиционные решения, особенно крупные инвестиции и возможности частного рынка.
Это говорит о том, что женщины могут участвовать в рассмотрении портфелей и обсуждении финансовых приоритетов, не обязательно инициируя инвестиции или контролируя распределение капитала. Однако исследование основано на качественных интервью с женщинами-инвесторами и наследниками, обслуживаемыми Equirus Family Office, и не является статистически репрезентативным для более широкой популяции.
Почему инвестиционный авторитет важен
Этот разрыв влияет на то, как семьи готовятся к передаче богатства. Четверо из десяти респондентов взяли на себя ответственность за решения о богатстве после какого-либо важного события в жизни, включая тяжелую утрату, разлуку, потерю капитала или наследование. Еще 30% познакомились с управлением активами члены семьи, а 30% начали свой инвестиционный путь за счет собственных доходов или акций работодателя.
Когда ответственность приходит неожиданно, ограниченный опыт или неполная информация могут затруднить принятие финансовых решений. Исследование также показало, что 50% респондентов считают своих преемников еще не готовыми или еще не занятыми, в то время как только 30% сознательно готовят следующее поколение.
Что могут сделать семьи
Исследование призывает к более четким правам принятия решений, большей прозрачности семейных активов и пассивов, практическому инвестиционному опыту и четким мандатам по распределению средств. Эти меры могут помочь женщинам перейти от участия в дискуссиях к осуществлению значимых инвестиционных полномочий.
Семьи также могут привлекать следующее поколение к принятию инвестиционных решений под надзором, проводить регулярные проверки портфеля и проводить структурированные обсуждения рисков, диверсификации, ликвидности и комплексной проверки.
Формальное управление остается ограниченным среди респондентов: только 10% сообщили о наличии формального семейного механизма, такого как траст, и никто не сообщил о создании инвестиционного комитета или запланированном обзоре портфеля.
Поскольку богатство передается из поколения в поколение, проблема заключается не просто в передаче активов, но и в передаче знаний и полномочий, необходимых для управления ими. Для женщин, берущих на себя все более важные финансовые обязанности, значимое участие должно выходить за рамки семейного офиса и включать решения, которые определяют, куда идут деньги и как сохраняется богатство.
