Сегодня Акшая Тритья или Акха Тидж, один из многих благоприятных дней для покупки ценных активов, таких как золото, бриллианты, транспортные средства и другие. Говорят, что фестиваль, как и Дхантерас во время Дивали, приносит удачу, успех и процветание, если вкладывать средства в определенные активы.
Покупка золота в Акшая Тритью считается хорошим предзнаменованием и является древней традицией. Но времена меняются, а клиенты ориентированы на инвестиции, и другие варианты, такие как цифровое золото, суверенные золотые облигации, золотые ETF и акции, привязанные к золоту, набирают популярность.
В последние годы популярность покупки цифрового золота, золотых ETF и SGB значительно возросла. В нынешнюю цифровую эпоху многие потребители находят традиционный процесс посещения ювелирных магазинов и покупки золотых украшений обременительным, поскольку возможности возврата ограничены. Этот сдвиг в поведении потребителей особенно заметен среди молодых инвесторов, которые все чаще предпочитают покупать золото через цифровые платформы.
Текущая цена золота в Дели (НКР) составляет 71 700 рупий за 10 граммов. В прошлом году на Акшая Тритью (22 апреля) цена золота составляла 61 300 рупий за 10 граммов. Таким образом, годовая доходность 24-каратного золота составляет около 19 процентов. Анализируя среднегодовой темп роста золота за последние 15–20 лет от Акшая Тритьи до Акшая Тритьи, золото приносило доходность 12–13%.
Давайте рассмотрим инвестиции в золото, помимо золотых ювелирных изделий.
1. Золотой ETF: Gold Exchange Traded Fund или Gold ETF — это взаимный фонд, основанный на сырьевых товарах, который инвестирует в такие активы, как золото. Эти ETF работают как отдельные акции и аналогично торгуются на фондовой бирже. Золотые ETF начали набирать популярность со времен Covid. Согласно информационному бюллетеню Zerodha Fund House, в период пандемии произошел значительный рост AUM для золотых ETF. Он вырос с 5 527,76 крор рупий в декабре 2019 года до 13 819,39 крор рупий в декабре 2020 года. Импульс сохранялся по мере дальнейшего расширения AUM. Данные по состоянию на декабрь 2023 года показали, что AUM в настоящее время оценивается в 25 959,02 крор рупий. Это представляет собой впечатляющий рост на 27,29% по сравнению с декабрем 2022 года и общий рост на 87,84% с декабря 2020 года, что подчеркивает устойчивую тенденцию к росту инвестиций в золотые ETF за этот период.
«Инвестирование в золотые ETF предлагает беспрецедентные преимущества, включая ликвидность, экономичность и безопасность. Инвестируя в золотые ETF, такие как Gold ETF Zerodha Fund House (NSE, символ BSE — GOLDCASE), инвесторы могут избавиться от проблем с хранением, проблемами чистоты и страхования, связанными с физическим золотом, наслаждаясь при этом гибкостью инвестирования на фондовой бирже», — сказал он. Вишал Джайн, генеральный директор Zerodha Fund House.
«В зависимости от предпочтений и рисков инвесторы могут покупать золотые ETF или традиционное золото в физической форме. Инвестиции в ETF обычно могут быть немного более дешевыми, поскольку они не несут затрат на изготовление ювелирных изделий или каких-либо других наценок – как инвестору вам просто нужно нести комиссию за управление и брокерские услуги. В случае золотых ETF, когда вы продаете свои инвестиции, прибыль будет рассматриваться как краткосрочный прирост капитала и облагаться налогом в зависимости от вашего дохода. В отличие от физического золота, вы не получите никаких преимуществ от индексации». сказал Анил Гелани, CFA, руководитель отдела пассивных инвестиций и продуктов взаимного фонда DSP.
«Золотые ETF обеспечивают доступ к ценам на золото без хранения физического золота. Золото рассматривается как средство хеджирования инфляции, но доходность нестабильна. Инвесторы должны оценить соответствие портфеля, затраты, такие как налог на операции с ценными бумагами, и последствия прироста капитала. В то время как культурные настроения могут стимулировать сезонное золото спрос, дисциплинированное распределение активов в соответствии с профилем риска и целями должны определять инвестиционные решения, а не просто благоприятное время», — сказал Атул Парах, генеральный директор Bigul.
2. Суверенные золотые облигации (SGB): Суверенные золотые облигации (SGB) — это ценные бумаги, поддерживаемые государством, которые предлагают уникальную возможность удобно и безопасно владеть золотом. Эти золотые облигации имеют восьмилетний срок погашения. Этот срок может быть продлен еще на три года. Его можно приобрести непосредственно у правительства на первичном рынке или хранить в форме демата, если он куплен на фондовом рынке. Их можно будет продать непосредственно обратно правительству, начиная с пятого года обучения.
«При покупке золота мы бы предпочли SGB ETF, потому что они эффективны с точки зрения налогообложения. После отмены налоговых льгот с золотых ETF и взаимных фондов, основанных на золоте, SGB стали основным методом получения доступа к золоту. Они предлагают проценты. 2,5% годовых в дополнение к приросту капитала, обеспечиваемому золотом», — сказал Виджей Куппа, генеральный директор InCred Money.
Он добавил: «Хранение SGB до погашения дает освобождение от налога на прибыль, при этом долгосрочный прирост капитала от передачи облигаций пользуется преимуществами индексации, что отличает SGB от других инвестиций в золото. Кроме того, паи SGB, будь то в форме Demat или в виде физических сертификатов, исключают кражу риски и необходимость поддержания золота. Будучи государственными ценными бумагами, SGB гарантируют инвесторам рыночную стоимость золота при наступлении срока погашения, а также периодические выплаты процентов».
«Gold ETF имеет одно важное преимущество перед SGB, а именно ликвидность без какой-либо блокировки. Облигации Sovereign Gold имеют период блокировки 8 лет, однако их можно продать через 5 лет на фондовой бирже. В то время как Gold ETF можно легко продать. Покупаются и продаются через фондовую биржу в любой день в течение установленного рыночного времени в соответствии с текущими ценами на золото. Следовательно, удержанные ETF можно использовать тактически для покупки и продажи на желаемых уровнях, а также для долгосрочного распределения, которое можно погасить в любое время. в случае SGB применяются максимальные ограничения на подписку, чего нет в Gold ETF», — сказал Сиддхарт Шривастава, руководитель отдела продуктов и фондов ETF компании Mirae Asset Investment Managers.
«Суверенные золотые облигации имеют несколько уникальных преимуществ, таких как годовая процентная ставка в размере 2,5% и налоговые льготы, если они удерживаются до погашения в течение 8 лет. Однако они имеют относительно низкую ликвидность. Существует 5-летний период блокировки, в течение которого вы можете продать ваши инвестиции только на вторичном рынке, который иногда может быть со скидкой по отношению к справедливой стоимости. Золотые ETF часто относительно более ликвидны, и их цена ближе к фактической рыночной цене физического золота. продавать, чтобы своевременно воспользоваться изменениями цен на золото, SGB доступны в основном для частных лиц, тогда как золотые ETF могут использоваться как физическими, так и юридическими лицами, без верхнего предела в 4 кг, применимого в случае SGB», — сказал Гелани из DSP Mutual Fund. .
Золотые акции: «Акшая Тритья представляет как возможности, так и проблемы для инвесторов, рассматривающих акции, связанные с золотом. Хотя это событие традиционно стимулирует спрос, потенциально повышая акции ювелирных компаний, текущие высокие цены на золото могут снизить общий объем продаж. Мы рекомендуем соблюдать осторожность в связи с этим и возможностью короткой продажи. долгосрочная коррекция рынка Однако долгосрочный потенциал золота в качестве защиты от инфляции и экономической неопределенности остается привлекательным. Titan и Kalyan Jewellers — наш лучший выбор для тех, кто заинтересован в покупке золотых акций в Акшая Тритье. текущие уровни 3290 рупий для Target 3500/3700+ со стоп-лоссом 3050 рупий. Kalyan Jewelers – можно покупать на текущих уровнях 394 рупий для Target 450/500+ со стоп-лоссом 350 рупий», — сказал Правеш Гур, старший. Технический аналитик, ООО «Свастика Инвестмарт».
